Portafogli

Reimposta il tuo portafoglio 2022 con questi strumenti di analisi professionali

L’anno 2022 è iniziato con una nota diversa. Dopo un mercato guidato dalla pandemia che ha visto le azioni in crescita e gli indici hanno continuato a salire, l’emergere di una serie di fattori ha rallentato il mercato. Considera i seguenti punti:

  • La natura sempre più vischiosa dell’inflazione, che è ai massimi degli ultimi 40 anni.
  • La guerra in Ucraina, che porta all’aumento dei prezzi delle materie prime.
  • I “sbornia Covid”, le aziende in attesa degli esiti della pandemia.
  • Il primo rialzo dei tassi di interesse potrebbe segnare l’inizio di un ciclo prolungato di rialzi dei tassi.
  • Un’ampia coorte di nuovi investitori che, per la prima volta, si trovano ad affrontare una volatilità sostenuta.

Con tutto quello che succede, la vita degli investitori diventa sempre più difficile. Le azioni sono state vendute pesantemente all’inizio dell’anno, poi sono aumentate, sono diminuite e sono aumentate di nuovo; le criptovalute sembrano attraversare questo ciclo due volte al giorno. Le materie prime sono il nuovo trade “giusto”, e anche lì è facile farsi prendere dalla parte sbagliata di una mossa.

Invece di preoccuparsi, gli investitori possono sfruttare questa volatilità per fare un passo indietro e pensare al proprio portafoglio. Per quanto durevoli possano essere queste tendenze, ci sentiamo come se fossimo in un nuovo “regime di investimento”, in cui i profitti contano più della crescita e dove la vera sostenibilità dei modelli di business e degli investimenti di analisi di business viene messa alla prova. Anche per gli investitori a lungo termine, il ripristino e l’adeguamento possono essere utili.

Per un ripristino riuscito, è meglio togliere le emozioni dall’investimento e semplificare il processo di ricerca. Uno dei modi per farlo è fare affidamento su strumenti e dati fondamentali. Investing Pro+ è supportato da strumenti e dati fondamentali. In questo articolo, esaminerò alcune delle funzionalità e degli strumenti disponibili per gli investitori su Investing Pro+ per eliminare il lato emotivo dell’investimento, semplificare il processo di ricerca e iniziare un’azione o un’idea.

Controlla lo stato di salute del tuo portafoglio

Il primo passo in un reset è avere un’idea della tua situazione attuale. Ho una watchlist che seguo su Investing.com ed è stata spostata anche su Investing Pro+. Ecco alcuni dei miei watchlist:

Lista di titoli azionari su Investing Pro+

Lista di titoli azionari su Investing Pro+

Con questa visione della watchlist, le prime cose che posso vedere sono due stime del valore equo: una dalla modellazione finanziaria proprietaria di Investing Pro+ e l’altra dagli obiettivi di prezzo degli analisti laterali. Spiegherò Fair Value Pro+ più avanti, ma entrambi i valori mi danno un’idea di quanto i prezzi dei titoli nella mia watchlist corrispondano ai fondamentali e al sentiment degli analisti.

Ci sono anche una serie di parametri fondamentali appena al di fuori di questo screenshot, che vanno dal valore dell’azienda, al rapporto P/E, al rendimento da dividendi, al debito totale/capitale totale e all’interesse scoperto. La vista è personalizzabile, quindi se ci sono punti dati che ti interessano di più, puoi aggiungerli qui.

La watchlist offre quindi una scheda dei rischi, una scheda dell’efficacia e una scheda delle proiezioni. Si tratta di visualizzazioni rapide basate su metriche di investimento comprovate che ti consentono di vedere dove si trovano le bandiere rosse nel tuo portafoglio e dove stai andando bene.

Mentre questo mostra i titoli nel mio portafoglio che hanno il maggior potenziale, ho anche alcuni vincitori a lungo termine come Progressive e Apple che, secondo Fair Value Investing Pro+, possono essere valutati appieno, mentre altri a parte, il punteggio di Piotroski da Just Eat L’asporto è davvero basso. Il punteggio di Piotroski è davvero basso, mostrando una scarsa efficienza che potrebbe spiegare la sottoperformance dell’azienda. Questi titoli meritano ulteriori studi per vedere se dovrebbero rimanere in portafoglio a lungo termine.

Trovare nuove idee: un potente filtro azionario

Una volta che ho capito come ripulire il mio portafoglio, vorrò trovare nuove idee. Queste idee possono venire da articoli, da osservazioni personali – l’approccio di Peter Lynch -, dalla cronaca, e in molti altri modi. Investing Pro+ offre nuove interpretazioni di alcuni metodi classici per trovare idee.

Inizia con uno screening delle azioni. Questo è uno strumento classico per filtrare i titoli in base a fondamentali, settore, mercato azionario e una serie di altri vettori per trovare una serie di titoli che vale la pena guardare. È l’inizio del viaggio, non la fine, e può produrre opportunità che vale la pena esplorare.

Investing Pro+ Stock Analyzer prende questo punto di partenza di base e lo amplifica, senza complicarlo eccessivamente. Ecco una ricerca che ho utilizzato per azioni con capitalizzazione di mercato superiore a $ 5 miliardi, con debito netto negativo, rapporto prezzo/utili compreso tra 0 e 20, crescita dei ricavi a due cifre e valore equo in aumento di almeno il 30%:

Screener titoli su Investing Pro+

Screener titoli su Investing Pro+

Proprio come la watchlist, lo screener ci fornisce tutte le metriche di cui abbiamo bisogno per comprendere rapidamente la situazione di base di un’azione. Ci sono oltre 1000 metriche disponibili nello screener, quindi se voglio cambiare uno qualsiasi degli input posso ottenere esattamente quello che sto cercando. E, come puoi vedere nella parte superiore di questo screenshot, ci sono due funzioni speciali:

  • Posso cercare in tutto il mondo, con la possibilità di aggiungere attività da qualsiasi regione.
  • Posso esportare i dati in modo da poterci lavorare in seguito.
  • Ci sono molte personalizzazioni, dati professionali sulle aziende di tutto il mondo e informazioni di facile comprensione.

E, se tutto ciò può confondere, puoi anche utilizzare i nostri filtri predefiniti di esempio per trovare idee basate su una serie di stili diversi:

Screener predefinito su Investing Pro+

Screener predefinito su Investing Pro+

Tutto ciò ti consente di elaborare idee nello stile o nell’approccio che desideri, sia attraverso uno schermo preparato per te o uno schermo che progetti tu stesso. Possiedo già azioni in Berkshire Hathaway (NYSE:) (NYSE:), (azioni B, non A) che sono in cima alla lista, ma ci sono anche alcuni nomi interessanti come Deckers (NYSE:), Regeneron (NASDAQ: ) e Meta Platforms (NASDAQ:).

Trovare nuove idee: imparare dai migliori

Un altro approccio per trovare idee è studiare gli investimenti dei migliori investitori del mondo. Questa è la categoria “Idee” di Pro+.

Ad esempio, sono un fan di Joel Greenblatt e ho letto alcuni dei suoi libri. Questo leggendario gestore di fondi ha registrato ottimi rendimenti storici e le sue posizioni hanno sovraperformato l’S&P 500 negli ultimi 1, 3 e 5 anni.

Posso accedere al suo portafoglio, come si vede nei documenti trimestrali che presenta alla SEC, e vedere statistiche di alto livello, come la performance sopra, la concentrazione del settore, l’elenco delle posizioni più grandi e persino il potenziale di rialzo delle sue posizioni in base al valore equo di Investire Pro+.

Portafoglio di Joel Greenblatt su Investing Pro+

Portafoglio di Joel Greenblatt su Investing Pro+

Nella parte inferiore della pagina, ricevo visualizzazioni di screening basate sul portfolio di Greenblatt. Laddove una volta era un investitore molto concentrato che possedeva solo poche azioni alla volta, ora possiede oltre 1.000 azioni, il che significa molte idee potenziali. Tra i titoli più promettenti secondo Investing Pro+ ci sono The Children’s Place (NASDAQ:), Mohawk Industries (NYSE:), Thor Industries (NYSE:) e Facebook. Ho Thor nel mio portafoglio e nella mia watchlist come si vede nella foto in alto, quindi è bello vedere che è anche nel portafoglio di uno dei migliori investitori.

Approfondire l’analisi di un’azione

Sulla base di questo elenco, Mohawk mi sembra un titolo che vale la pena esaminare. Ci sono diversi modi in cui Pro+ può aiutarmi a fare i conti con questo nome rapidamente.

Innanzitutto, Pro+ fornisce alcune informazioni chiave sul titolo, in particolare sul riacquisto di azioni:

Fatti chiave per MHK su Investing Pro+

Fatti chiave per MHK su Investing Pro+

Successivamente, Pro+ tiene traccia della salute finanziaria di ciascuna azienda e posso ottenere una rapida istantanea della situazione di Mohawk:

Financial Health MHK su Investing Pro+

Financial Health MHK su Investing Pro+

Non è eccezionale, ma non mi preoccupo tanto dell’azione dei prezzi, quindi il bilanciamento è migliore.

Pro+ presenta anche i dati finanziari completi di un’azienda in 10 anni; la pagina delle quotazioni mi dà una rapida occhiata ai dati finanziari recenti (il flusso di cassa libero è in calo, il che non è eccezionale) e quindi posso scavare nei dati finanziari direttamente sulla piattaforma.

Ci sono molte altre funzionalità come benchmark e confronti tra pari, cronologia dei dividendi e degli utili e le ultime notizie sui titoli nel tempo per capire cosa è successo all’azienda. Ma l’ultima caratteristica che voglio evidenziare è il calcolo del fair value.

Valore equo di MHK su Investing Pro+

Valore equo di MHK su Investing Pro+

Il calcolo stesso è facile da capire. Si tratta di un obiettivo di prezzo basato su diversi modelli finanziari – 13 nel caso di Mohawk, che vanno dai modelli basati sugli utili alle valutazioni dei flussi di cassa scontati (DCF), ai ricavi multipli basati sugli utili o all’EBITDA. È anche tutto trasparente, quindi puoi vedere cosa sta alzando o abbassando la media.

Calcolo del valore equo MHK su Investing Pro+

Calcolo del valore equo MHK su Investing Pro+

Per approfondire ulteriormente, posso fare clic su uno qualsiasi di questi modelli e vedere i dati generati da Investing Pro+. Mi piace fare il mio lavoro piuttosto che prendere i numeri di qualcun altro; con Pro+, posso prendere il numero ed esportare il lavoro dietro di esso in Excel, così posso creare il mio modello o testare le mie voci, siano esse ribassiste o rialziste.

Conclusione

Anche se i mercati sono rimbalzati nelle ultime settimane, l’anno 2022 ci ha ricordato che la volatilità esiste. È anche un’opportunità per riflettere sui tuoi beni. Il mio obiettivo qui era riflettere e mostrare come Pro+ può aiutarci a eliminare parte delle emozioni e della volatilità dall’investimento. Attraverso un approccio rapido e trasparente, sono in grado di effettuare un controllo dello stato di salute del mio portafoglio e identificare sia i potenziali problemi da rimuovere dal portafoglio sia le nuove idee da aggiungere ad esso. Con Pro+ posso passare dalle mie azioni esistenti a nuove idee e ricerche approfondite in pochi passaggi.

Condivideremo alcuni altri articoli su come utilizzare Pro+ e interessanti recensioni di idee. Penso che tornerò a Mohawk, perché sembra che ci siano alcune correnti incrociate da disfare.

Offerta Invest Pro+

Responsabilità
Sono long su tutte le posizioni menzionate nell’immagine della watchlist, così come su AAPL e PGR, e non intendo apportare modifiche nei prossimi giorni.

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